شوک به عوامل داخلی بر نرخ ارز کشورهای آسیایی اثر می گذارد

نوع فایل : word

تعداد صفحات : 50

تعداد کلمات : 14000

مجله : Economics

انتشار : 2015

ترجمه متون داخل جداول : ترجمه شده است

درج جداول در فایل ترجمه : درج شده است

منابع داخل متن : به صورت فارسی درج شده است

کیفیت ترجمه : طلایی

:

تاریخ انتشار
25 مارس 2020
دسته بندی
تعداد بازدیدها
1009 بازدید
15,000 تومان

عنوان فارسی مقاله:چگونه شوک به عوامل داخلی بر نرخ واقعی ارز کشورهای آسیایی در حال توسعه اثر می گذارد؟

 چکیده

این مقاله به بررسی پاسخ های نرخ واقعی ارز به شوک ها در  عوامل موثر بر نرخ ارز برای چهارده کشور در حال توسعه آسیایی می پردازد.  این تجزیه تحلیل بر اساس یک مدل تصحیح خطای برداری ساختاری پانلی می باشد و شوک ها با استفاده از محدودیت های علامت و صفر شناسایی می شوند(شوک عوامل داخلی برنرخ واقعی ارز). پی برده شد که  آزاد سازی تجارت موجب استهلاک و کاهش ارزش بهای ایمی شده و  افزایش مصرف های دولتی منجر به افزایش ارزش سرمایه می شود.  افزایش بازدهی بخش مبادله شده  موجب افزایش ارزش  سرمایه می شود ولی تاثیر آن ها فوری نیست و ممکن است برای چند سال   تداوم داشته باشد.  پاسخ های نرخ واقعی ارز به انقباض پولی غیر منتظره با  خنثی سازی بلند مدت پول  هم خوانی دارد. شواهد نشان می دهد که آزاد سازی تجارت و مصرف دولتی اثر قوی ای بر نرخ واقعی ارز دارد در حالی که اثرات شوک بازدهی بخش مبادله شده بسیار ضعیف تر است(شوک عوامل داخلی برنرخ واقعی ارز).

ادامه مطلب

راهنمای خرید:
  • لینک دانلود فایل بلافاصله بعد از پرداخت وجه به نمایش در خواهد آمد.
  • همچنین لینک دانلود به ایمیل شما ارسال خواهد شد به همین دلیل ایمیل خود را به دقت وارد نمایید.
  • ممکن است ایمیل ارسالی به پوشه اسپم یا Bulk ایمیل شما ارسال شده باشد.
  • در صورتی که به هر دلیلی موفق به دانلود فایل مورد نظر نشدید با ما تماس بگیرید.

 Title: How Do Shocks to Domestic Factors A§ect Real Exchange Rates of Asian Developing Countries?

Abstract

This paper examines real exchange rate responses to shocks in exchange rate determinants for fourteen Asian developing countries. The analysis is based on a panel structural vector error correction model, and the shocks are identiÖed using sign and zero restrictions. We Önd that trade liberalization generates permanent depreciation, and higher government consumption causes persistent appreciation. Traded-sector productivity gains induce appreciation but their e§ects are not immediate and last only for a few years. Real exchange rate responses to unexpected monetary tightening are consistent with the long-run neutrality of money. The evidence suggests that trade liberalization and government consumption have a strong e§ect on real exchange rates, while the e§ects of traded-sector productivity shocks are much weaker.

   
دیدگاهتان را بنویسید