عنوان فارسی مقاله:پاسخهای نامتقارن رقم کلی سود و بازده سهام برای شوکهای قیمت نفتی و عدم قطعیت سیاست
چکیده
این مقاله از مدل VAR ساختاری برای بررسی پاسخهای نامتقارن رقم کلی سود و بازده بازار سهام به شوک قیمت نفت و عدم قطعیت سیاست اقتصادی استفاده میکند. نتایج نشان داد که رقم کلی سود یا سود تجمعی حاوی اطلاعاتی در خصوص نوسانات قیمت نفت است. اثرات شوکهای قیمت نفت روی سود و بازده با پاسخهای عدم قطعیت سیاست درونزا یا داخلی تقویت میشود. شوکهای نفتی و عدم قطعیت سیاسی ۲۹٫۷ و ۱۱ و ۲ درصد تغییرات در رقم کلی سود را در بلند مدت توضیح میدهد. کواریانس رقم کلی سود و بازده بازار سهام منفی بوده و تحت تأثیر شوک نفتی سمت تقاضا و پوشش خبری/ عدم قطعیت پیش بیینی Cpi، قرار دارد.
کلیه مقالات مرتبط را میتوانید در بخش ترجمه مقالات اقتصاد ملاحظه کنید.