سود بهادار سازی برای هموارسازی سود در دوره پس از PAS 166/167

سود بهادار سازی برای هموارسازی سود در دوره پس از PAS 166/167

نوع فایل : word

تعداد صفحات ترجمه تایپ شده با فرمت ورد با قابلیت ویرایش : 26

تعداد کلمات : 9545

مجله : Advances in Accounting

انتشار : 2020

ترجمه متون داخل جداول : ترجمه شده است

درج جداول در فایل ترجمه : درج شده است

منابع داخل متن : به صورت فارسی درج شده است

کیفیت ترجمه : طلایی

:

تاریخ انتشار
28 فوریه 2021
دسته بندی
،
تعداد بازدیدها
1111 بازدید
29,000 تومان
دانلود اصل مقاله

عنوان فارسی مقاله:آیا مدیران بانک از سود بهادار سازی برای هموارسازی سود در دوره پس از PAS 166/167 استفاده می‌کنند یا خیر؟

چکیده

مطالعات قبلی نشان داده است که سودهای اوراق بهادار یا بهادار سازی برای هموار سازی سود در دوره قبل از FAS 166 و FAS 167،۱ استفاده شده است که الزامات حسابداری فروش برای اوراق بهادار را سخت‌تر می‌کند. با استفاده از شرکت‌های هولدینگ بانکی ارائه کننده وثیه، بررسی می‌کنیم که آیا FAS 166/167 این رفتار هموار سازی سود را کاهش داده است یا خیر. یافته‌های ما شامل دو جنبه است. نخست، در سطح کل، آمار سری‌های زمانی نشان می‌دهد که هم فراوانی سودهای غیر صفر اوراق بهادار گزارش شده و هم میزان سودهای اوراق بهادار گزارش شده به طور قابل توجهی در دوره پس از FAS 166/167 کاهش می‌یابد. دوم، در سطح شرکت، نتایج رگرسیون ما نشان می‌دهد که حتی اگر بعد از صدور FAS 166/167 میزان این رفتار هموار کننده سود کاهش داشته باشد، سودهای اوراق بهادار همچنان برای کاهش سود توسط بانک‌های اوراق بهادار در FAS استفاده می‌شود. به طور کلی، یافته‌های ما نشان می‌دهد که FAS 166/167 سود اوراق بهادار ثبت شده توسط بانک‌ها را کاهش داده است اما پس از این مقررات، بانک‌ها هنوز هم از سودهای تضمین سازی برای کاهش سود استفاده می‌کنند(سود بهادار سازی برای هموارسازی سود).

ادامه مطلب

راهنمای خرید:
  • لینک دانلود فایل بلافاصله بعد از پرداخت وجه به نمایش در خواهد آمد.
  • همچنین لینک دانلود به ایمیل شما ارسال خواهد شد به همین دلیل ایمیل خود را به دقت وارد نمایید.
  • ممکن است ایمیل ارسالی به پوشه اسپم یا Bulk ایمیل شما ارسال شده باشد.
  • در صورتی که به هر دلیلی موفق به دانلود فایل مورد نظر نشدید با ما تماس بگیرید.

Title: Do bank managers use securitization gains to smooth earnings in the post- FAS 166/167 period?

Abstract

 Previous literature has documented that securitization gains were used for income smoothing in the era before FAS 166 and FAS 167,1 which tightened the requirements for sale accounting for securitizations. Using securitizing bank holding companies, we examine whether FAS 166/167 has reduced this income smoothing behavior. Our findings include two facets. First, at the aggregate level, time series statistics show that both the frequency of non-zero securitization gains reported and the magnitude of reported securitization gains are significantly reduced in the post- FAS 166/167 period. Second, at the firm level, our regression results indicate that even though the extent of this income smoothing behavior decreased after the issuance of FAS 166/167, securitization gains continue to be used to smooth earnings by securitizing banks in the post-FAS 166/167 period. Overall, our findings convey that FAS 166/167 has reduced the securitization gains recorded by banks but that after the regulation, banks still use securitization gains to smooth earnings.